История британского разведчика и авантюриста Сиднея Рэйли, которого одни считают супер-шпионом, а другие неудачником. События сериала охватывают бурные времена начала двадцатого века: от русско-японской и первой мировой войны до октябрьской революции и гражданской войны в России.

История нацистской Германии от ее подъема до краха раскрывается через судьбы двух братьев, Гельмута и Карла Гофманов. Гельмут вступает в ряды СС и со временем достигает высокого офицерского звания. В то время как Карл, оказавшись в рядах СА, не может смириться с методами, которыми действуют нацисты.