В Бомбее 1960-х годов уличный боксёр по имени Балрадж мечтает о большом успехе и влюбляется в джазовую певицу Рози. Вместе с другом Чимманом он оказывается под влиянием Кайзада Хамбатта, который меняет ему имя на Джонни Балрадж и помогает открыть клуб под названием «Бомбейский бархат». Этот клуб становится прикрытием для незаконных дел Кайзада. В это время социалист Джимми Мистри, используя Рози, добывает компрометирующие фотографии, которые Джонни применяет для шантажа министра.